Аналитики Freedom Finance Global рассказали, во что вкладывает Баффетт и другие гении фондового рынка.
Тренды года
— Ставка на технологический сектор. Бум на фондовых рынках начался в 2023 году, в портфелях крупнейших инвесторов стали активно накапливаться бумаги бенефициаров искусственного интеллекта. Некоторые институциональные управляющие продолжают делать ставки на технологический сектор и в 2024 году. Так, позиции в секторе IT у Duquesne Family Office составляли 36,71% портфеля, у Berkshire Hathaway Уоррена Баффетта — 51%, Appaloosa — 38,51%. Первые два наращивают «технологические» позиции длительное время и, похоже, не собираются сбавлять обороты.
По мнению аналитиков Freedom Finance Global, потенциал роста IT-компаний сохраняется, но также наблюдается ротация акций в рамках самого сектора. Явные лидеры, такие как Nvidia, ARM Holdings, Super Micro, уже нашли себе место в портфелях инвесторах, но многие компании еще только ждут своего звездного часа. Выход новых продуктов может изменить ландшафт сектора и дать новые имена. 2024 год станет поворотным для IT-компаний, так как начинается активная монетизация технологий ИИ.
— Сектор сырья в приоритете. Авторитетный инвестор Дэвид Эйнхорн, который построил один из самых успешных хедж-фондов — Greenlight Capital, сегодня делает выбор в пользу сырьевого сектора, который занимает в его портфеле 38,8%. Эйнхорн привержен принципам инвестирования в стоимостные акции (бумаги больших и устойчивых компаний, которые стабильно платят дивиденды). Его фонд славится мощным аналитическим подходом при выборе эмитентов. Однако аналитики Freedom Finance Global считают, что концентрация позиций в секторе сырья, которая сейчас отслеживается у некоторых фондов, не является стопроцентной гарантией того, что цены на нефть и золото начнут стремительно расти.
В портфеле у Баффетта
В последнем квартале 2023 года стоимость портфеля акций Berkshire Hathaway увеличилась на 11%, примерно до 347 млрд долларов. Лидирующие позиции занимают Apple Inc., Bank of America, American Express, Coca-Cola и Chevron. Berkshire Hathaway продала StoneCo, Markel, D.R. Horton, Globe Life и Paytm, увеличив доли в Chevron Corp., Occidental Petroleum и Sirius XM Holdings.
В портфеле у Майкла Бьюрри
Хедж-фонд Scion Asset Management Майкла Бьюрри тоже провел ротацию акций. Он отказался от ставки на полупроводниковые компании и вместо этого купил бумаги китайских технологических гигантов Alibaba, увеличив долю на 50%, и JD.com.
В портфеле у Кэти Вуд
Стоимость портфеля ARK Invest увеличилась на 29% в последнем квартале 2023 года, достигнув примерно 16,89 млрд долларов.
Топовыми эмитентами Кэти Вуд являются Coinbase Global, UiPath и Tesla.
Кэти Вуд увеличила свои доли в Block Inc., Zoom Video, CRISPR Therapeutics AG и других компаниях.
Дорога на биржу
Многие инвесторы придерживаются стратегии копитрейдинга, пытаясь повторить культовые портфели гуру финансового рынка. Однако в России сейчас затруднительно инвестировать в акции иностранных компаний.
Поэтому если начинающий инвестор хочет по примеру Баффетта вложиться в перспективные технологические компании, то ему нужно найти брокера, предоставляющего доступ к глобальным биржам. Все больше россиян пользуются услугами зарубежных компаний, работающих в юрисдикциях без санкционных рисков. Среди российских инвесторов популярны ОАЭ, Армения и Казахстан. Особенно выделяется Казахстан, который предлагает более доступные условия для открытия счета, цифровые торговые платформы и коммуникации на русском языке. К тому же в республике хорошо развита инвестиционная инфраструктура и большой выбор брокеров.
Подводя итоги, хочется отметить, что стратегия копирования даже самых успешных портфелей не снимает рисков. Чтобы составить устойчивый портфель, лучше воспользоваться советами опытных инвесторов или финансовых консультантов.